Saham perancang chip kecerdasan buatan Arm melonjak 25% setelah penawaran umum perdana terbesar dalam hampir dua tahun

New York
CNN
—

IPO terbesar sejak 2021 telah tiba.

Setelah hampir dua tahun kekeringan di pasar IPO, Arm, perancang chip yang berbasis di Inggris, melakukan debut yang sukses di Nasdaq pada hari Kamis, mengakhiri hari dengan kenaikan 25% dan menjadikan perusahaan tersebut memiliki nilai pasar sekitar $65 miliar.

Perusahaan mulai diperdagangkan di New York Kamis sore dengan 95.5 juta saham dengan simbol “ARM” (lengan). Perdagangan dibuka pada $56 per saham — Sudah 10% lebih tinggi dari harga penawaran awal – Ditutup pada $63,59.

Pembukaan yang kuat ini menandai IPO terbesar tahun ini – dan terbesar sejak pembuat truk listrik Rivian pada tahun 2021.

Dow naik lebih dari 330 poin pada hari Kamis, menandai hari terbaiknya sejak Agustus karena investor menyambut berita tersebut.

SoftBank, yang mengakuisisi Arm senilai $32 miliar pada tahun 2016, Dia akan mempertahankan sekitar 90% saham perusahaan.

Meskipun banyak orang Amerika mungkin belum pernah mendengar tentang Arm, sebagian besar menggunakan produk perusahaan tersebut setiap hari. apel (Unta), Samsung, Nvidia (NVDA) Google menggunakan desain dan instruksi Arm untuk membuat chipnya. Perusahaan ini penting dalam produksi ponsel pintar, laptop, video game, televisi, dan unit GPS.

Perusahaan-perusahaan termasuk Apple, Google, Nvidia, AMD, Samsung dan TSMC telah menyatakan minatnya untuk menjadi investor utama dalam penawaran tersebut, menurut pengajuan minggu lalu.

“Kami sangat senang dengan hari ini,” kata CEO Arm Rene Haas kepada Richard Quest dari CNN, Kamis sore. “Ini adalah hari yang luar biasa bagi perusahaan… Para bankir kami mengatakan jika Anda dapat menetapkan harga pada kisaran harga tertinggi dan keluar dari kisaran tersebut, itu bagus. Di sinilah kami menyelesaikannya dan kami sangat bahagia.”

Pembuatan kesepakatan telah jatuh ke level terendah dalam lebih dari satu dekade, karena kekhawatiran akan resesi dan kenaikan suku bunga mengurangi penilaian. Wall Street memandang pencatatan Arm sebagai balon cuaca bagi sejumlah perusahaan teknologi yang menunggu untuk go public.

Goldman Sachs (A) melaporkan pada musim panas ini bahwa pendapatan perbankan investasinya turun 20% pada kuartal kedua tahun 2023. Secara keseluruhan, laba kuartal ini turun 58% dari tahun lalu, menjadi $1,2 miliar.

“Tingkat aktivitas di banyak bidang perbankan investasi mendekati titik terendah dalam satu dekade, dan sebagian besar klien telah mempertahankan sikap ‘penghindaran risiko’ pada… Selama kuartal ini. Ini berarti bahwa pelanggan khawatir untuk bertaruh dalam lingkungan ekonomi yang tidak menentu.

Namun para ahli mengatakan ada banyak perusahaan sehat yang menunggu untuk melakukan debut publiknya, namun mereka tidak ingin menjadi perusahaan pertama yang keluar.

Debut Arm yang sukses bisa menjadi IPO besar yang menentukan panggung selanjutnya.

“Ini adalah masalah besar,” kata Dave Sekera, kepala strategi pasar AS di Morningstar Research Services. “Ide besar bagi investor, bahkan di pasar saham publik, adalah jika IPO ini berhasil, maka akan membuka pintu bagi gelombang IPO baru. Hal ini akan memberikan sentimen pasar yang positif bagi pasar saham secara keseluruhan.”

Goldman Sachs adalah penjamin emisi utama IPO. Saham bank ditutup naik sekitar 2,9% pada hari Kamis.